富士康戰投鎖定互聯網巨頭

    證券時報記者獲悉，富士康目前已經初步完成了戰略投資者的遴選工作，國內最大的幾家互聯網巨頭可能都在最終確定的戰配投資者名單內。而在詢價方面，據一位參加了富士康深圳路演的機構人士向證券時報記者介紹，在路演現場，多數機構給出的發行價估值在20倍左右，最高給出發行價約23倍市盈率。

    富士康此次發行的亮點就是引入了戰略配售，富士康在招股意向書中披露，擬公開發行股票約19.7億股，發股數量占發行后公司總股本的10%；發行方式上將采用戰略配售、網下發行與網上發行相結合的方式，其中初始戰略配售股份約占發行總數量的30%。

    值得注意的是，證監會上周五為了配合獨角獸剛修訂了《證券發行與承銷管理辦法》部分條款。新修訂的發行承銷辦法中就明確提出，允許發行存托憑證時可根據需要進行戰略配售和采用超額配售選擇權，以便于形成網上網下合理的分配結構和新增股份（或存托憑證）上市節奏，穩定市場、平抑炒作。

    在新的發行承銷辦法修訂內容落地后，富士康當日拿到批文，名正言順地采用戰略配售。

    根據富士康招股書，戰略投資者的選擇主要包括具有良好市場聲譽和市場影響力，代表公眾利益的投資者；大型國有企業或其下屬企業、大型保險公司或其下屬企業、國家級投資基金等具有較強資金實力的投資者；與發行人具備戰略合作關系或長期合作愿景，且有意愿長期持股的投資者。

    據接近富士康工業互聯網公司的消息人士透露，富士康已完成IPO戰略配售投資者的初步遴選，前期遴選過程中也獲得眾多大型機構的積極關注。富士康戰配投資者的入圍標準首先考量與工業互聯網業務能否形成戰略協同效應，合作提供軟硬結合、虛實結合的科技服務解決方案，互補于富士康擅長的“硬”和“實”，代表“軟”和“虛”的互聯網公司順理成章成為優先選擇的對象。

    據透露，國內最大的幾家互聯網巨頭都可能在最終確定的戰配投資者名單內。最終BAT等互聯網公司是否會出現在名單中，值得期待。

    5月16日，富士康在深圳組織了線下詢價路演。此前大多新股發行約定俗成以23倍市盈率作為發行價，而對獨角獸公司采用詢價方式，用機構報價來倒推募資額，一方面體現了市場化，另一方面對其他獨角獸公司有借鑒意義。

    據參加富士康深圳路演的機構人士向證券時報記者介紹，在詢價期間，約數十家機構參與路演，現場提問十分活躍，機構投資者非常關心富士康未來成長性，以及富士康的行業地位、工業互聯的轉型方向。多數機構給出的發行價估值在20倍左右。