瑞穗證券設立申請獲反饋 經營范圍、業務規劃等受關注

    本報記者 方凌晨

    又一外資券商設立申請迎新進展。

    9月6日，中國證監會對日本瑞穗證券株式會社獨資設立瑞穗證券（中國）有限公司（以下簡稱“瑞穗證券”）申請文件提出三方面反饋意見，要求日本瑞穗證券株式會社在30個工作日內逐項落實相關問題并提供書面回復和電子文檔，中國證監會在收到公司回復后，將根據情況決定是否再次發出反饋意見。

    從反饋意見來看，中國證監會關注擬設立外資券商瑞穗證券母公司的經營情況、長期信用評級及展望，以及瑞穗證券未來的經營范圍、業務規劃、董事長和總經理的勝任能力等多個方面。

    中國證監會要求瑞穗集團、日本瑞穗證券株式會社提供2023年度經審計財務報表（2023年4月份至2024年3月份），并補充更新提供近三年長期信用評級及展望，以及更新近三年證券承銷、資產證券化業務的國際排名情況，補充提供證券經紀業務國際排名情況，說明相關數據來源及權威性。

    中國證監會在反饋意見中還提出，根據申請材料，擬設公司瑞穗證券初期以債券業務為主，開拓國內債券的銷售和交易；股權方面僅開展承銷。要求補充說明證券經紀、證券自營是否亦不涉及股權業務。并結合擬設證券公司經營范圍，補充說明擬申請各項業務牌照初期、中期具體業務規劃。

    中國證監會關注到，擬設證券公司瑞穗證券的董事長、總經理均不具備與擬任職務相關的證券基金業務經驗，要求就其勝任能力進行論證。

    此外，新公司法已于2024年7月1日起施行。中國證監會要求日本瑞穗證券株式會社根據有關要求，做好擬設證券公司章程、內部治理機制設計等與新公司法的銜接。并根據《證券基金經營機構董事、監事、高級管理人員及從業人員監督管理辦法》第十條的規定，完善擬設證券公司高管提名安排，并在公司章程等制度中予以固化。

    日本瑞穗證券株式會社于2023年11月份向中國證監會提交《證券公司設立審批》申請材料，并在2024年6月份獲證監會受理。作為一家擬設日資券商，若瑞穗證券設立申請進展順利，有望成為國內第三家日資券商。在此之前，已有野村東方國際證券和大和證券（中國）有限責任公司兩家日資券商在華展業。

    近年來，外資機構加快證券業務在華布局步伐，外資券商加速進入中國市場。例如，2023年1月份，渣打證券（中國）有限公司獲中國證監會核準設立，成為國內首家新設的外商獨資證券公司，并于2024年3月份宣布正式展業。2024年4月份，中國證監會核準法國巴黎銀行在中國設立法巴證券（中國）有限公司。

    另有多家外資券商設立申請進展不一。例如，花旗環球金融控股有限公司設立獨資證券公司花旗證券（中國）有限公司申請文件于2024年2月份獲證中國證監會反饋；而中外合資擬設券商青島意才證券有限公司曾在2022年10月份獲得過反饋意見；日興證券有限公司則尚未獲得中國證監會正式受理。

    談及外資券商布局中國市場的考量，中央財經大學證券期貨研究所研究員楊海平對《證券日報》記者表示：“一方面，中國經濟長期向好的基本面沒有改變，中國產業升級為券商業務發展提供了很多機會，同時微觀經濟主體修復資產負債表也為券商提供了許多并購重組類業務的機會。另一方面，中國資本市場向高質量發展邁進的向好趨勢，也是外資券商布局中國市場的重要考量因素。此外，我國證券行業穩步推進雙向開放，為外資券商進入中國市場、分享中國經濟和中國資本市場高質量發展的紅利提供了便利。”

    楊海平還表示：“外資券商進入中國市場有其自身優勢，或可發揮其獨特作用，和中國本土券商形成良性競爭。不過，外資券商也面臨著一定的挑戰，未來或需在人才隊伍建設、適應監管要求、融入中國市場等方面加大投入。”

（編輯 劉慧 沈明）